In de vergaderzaal van het Pathologisch Instituut van Londen stelt de jonge chirurg Frederick Treves aan een groep dokters een gruwelijk uitziend wezen voor. De man is zo misvormd dat hij gedoemd is zijn leven te slijten als kermisattractie.
De rijke dwerg Hans huwt de onbetrouwbare trapeze-artieste Cleopatra. Zijn beste vriendin, de kleine Frida, vermoedt dat Cleopatra niet helemaal zuiver op de graat is. Dankzij circusbazin Madame Tetrallini en haar freaks ontdekt ze een complot en neemt ze samen met de freaks wraak op Cleopatra en haar minnaar Hercules.
In een klein Amerikaans dorpje arriveert een mysterieus circus, met een duivelse eigenaar. De eigenaar, Mr. Dark, kan alle geheime wensen vervullen, met alle gevolgen van dien. Twee jongens van 13 proberen zich te verzetten tegen Mr. Dark.
Na de dood van haar vader keert Catherine terug naar het gotische kasteel van haar familie in Italië en raakt verstrikt in een mysterieuze liefdesdriehoek.
Wanneer een jonge jongen verdwijnt, verschijnt er een man die wanhopig op zoek is naar het aangeboden beloningsgeld met een identiek kind.
Gebaseerd op een enorm en rijkelijk visueel archief en met een groot aantal artiesten, historici en liefhebbers, volgt deze vier uur durende miniserie de opkomst en ondergang van het gigantische, reizende tentenspoorcircus en brengt een tijdperk tot leven waarin Circus Day zou sluiten. in een stad en haar sterren behoorden tot de beroemdste mensen van het land.
